原创 近期民营银行的智能存款利息为什么大幅下降了？品种也减少了？

去年民营银行的智能存款非常火，在年初时有部分民营银行五年期的智能存款利率达到5.8%，比绝大多数理财产品收益率都要高得多，而智能存款又是存款类资产，50万元以内可受到存款保险制度的保护，一时间成为理财市场中最受青睐的产品。

但之后，民营银行的智能存款开始不断下降，至年中时下降至5.5%的利率水平，最近民营银行的智能存款再次大幅下行，不少五年期的智能存款利率都已降至5%的水平，而且推出智能存款的民营银行出现减少，可选择的产品也不多了，为什么一年时间出现这么大的变化？

第一，不利于稳健经营，去年民营银行的高利率已经发监管的重视，实际上现在各银行普遍利率水平不高，民营银行给出太高的利率，会大幅推升负债端的成本，而银行赚钱主要靠存贷息差实现，存款利率高了，就只能通过高息放贷来获得盈利，本身民营银行的抗风险能力就弱于大型银行，这会使得民营银行出现坏账率上升风险，不利于稳健经营。

第二，不利于支持经济，民营银行如果给出太高的利率，要想保证盈利能力，只能提高贷款利率，这会导致贷款企业及各类中小个人经营者的贷款成本增加，本身这些企业可能在大型银行不太容易获得资金支撑，而中小型的地方性民营银行又提高贷款成本，会使得社会融资成本增加，不利于支持实体经济的发展。

第三，去年以来，央行一直在推动实际利率下行，包括下调逆回购利率、下调中期便利借贷MLF利率，以及LPR报价利率的下行，整体来说利率处于下行趋势，在流动性宽松的预期之下，市场实际利率是不断下行的，各类理财产品的收益率也处于下行趋势，智能存款的利率出现下降属于正常反馈。

第四，前一段时间，根据媒体的报道，全国多省市的银行机构接到监管部门通知，立即暂停新增定期存款提前支取靠档计息的产品余额和新增客户。部分地区还要求，2020年底之前，压降靠档计息类定存产品的余额至0，提前支取按活期计息，不得突破上浮比例。智能存款的靠档计息是其重要的优势之一，在利率下降后，不能再靠档计息，自然吸引力就下降了，这使得相应的产品也出现了减少。

总的来说，民营银行的智能存款可以给储户更高的利率，并且50万元以内可以得到全额保障，确实是不错的选择。但从大的层面来看，在利率水平整体下行的趋势中，高利率是不可持续的，预计未来智能存款的利率会进一步走低。返回搜狐，查看更多